Новости /декабрь, 2019/

По итогам торгов понедельника, 13 февраля, мировые цены на нефть выросли.

Официальная цена нефти WTI (Light Sweet) на срочной товарной бирже New York Mercantile Exchange (NYMEX) в Нью-Йорке повысилась на 2,24 доллара и составила 100,91 доллара за баррель. Нефть Brent на электронной товарной бирже InterContinental Exchange Futures Europe (IСE Futures Europe) подорожала на 0,62 доллара - до 117,93.

Мировые цены на нефть демонстрируют негативную динамику во вторник на фоне известий о понижении рейтингов шести европейских стран международным рейтинговым агентством Moodys и ухудшения прогнозов по рейтингам еще трех государств. Об этом свидетельствуют данные бирж.

Стоимость мартовских фьючерсов на американскую легкую нефть марки WTI (Light Sweet Crude Oil) по состоянию на 6:45 кв снизилась на 0,33 доллара, или на 0,33%, - до 100,58 доллара за баррель. Цена мартовских фьючерсов на североморскую нефтяную смесь марки Brent опустилась на 0,73 доллара, или на 0,62%, - до 117,20 доллара за баррель.

Moodys понизило суверенные кредитные рейтинги Испании, Португалии, Словении, Словакии, Италии и Мальты и ухудшило прогноз по рейтингам Великобритании, Франции и Австрии.

В частности, рейтинги Италии, Испании и Мальты понижены до «А3», прогнозы по рейтингам «негативные». Рейтинги Словении и Словакии понижены до «А2», прогнозы - «негативные». Рейтинги Австрии, Франции и Великобритании подтверждены на уровне «Ааа», прогнозы ухудшены до «негативных».

«Новости от агентства Moodys еще раз напомнили всем, что риски сохраняются», - говорит главный рыночный стратег CMC Markets Asia Pacific Pty в Сиднее Майкл Маккарти (Michael McCarthу), цитируемый агентством Bloomberg.

Кроме того, инвесторы с негативом восприняли прогноз Bloomberg по коммерческим запасам нефти на складах США, согласно которому объем запасов вырос за неделю на 1,6 млн баррелей. Запасы горючего, по данным агентства, увеличились на 675 тыс. баррелей, при этом запасы дистиллятов уменьшились на 1,1 млн баррелей. Официальные данные от Министерства энергетики США будут опубликованы в среду.

Американский рынок акций закрылся в зеленой зоне, инвесторов обрадовали известия о том, что парламент Греции одобрил пакет реформ, необходимых для получения международной финансовой помощи, сообщает агентство Bloomberg.

Парламент Греции ночью в понедельник большинством голосов одобрил пакет непопулярных мер, принятие которых является условием получения второго пакета финансовой помощи и списания части внешнего долга страны.

Индекс Standard & Poors 500 завершил минувшую неделю падением, первым в этом году, на опасениях, что греческие политики так и не успеют договориться о реформах и страна будет вынуждена объявить неорганизованный дефолт.

С начала года индекс поднялся на 6,8%, в том числе в январе - на 4,4%.

Индекс Dow Jones Industrial Average в понедельник вырос на 72,81 пункта (0,57%) - до 12874,04 пункта.

Standard & Poors 500 поднялся на 9,13 пункта (0,68%), составив 1351,77 пункта.

Значение индекса Nasdaq Composite увеличилось на 27,51 пункта (0,95%) - до 2931,39 пункта.

Акции финансовых компаний подорожали в понедельник вслед за бумагами европейских конкурентов. Рыночная стоимость Bank of America поднялась на 2,3%.

Котировки ценных бумаг сырьевых компаний поднялись на ожиданиях повышения спроса. Акции Alcoa выросли в цене на 0,3%, Chesapeake Energy - на 2,4%.

Бумаги Nvidia подорожали на 1,6% после того, как аналитики FRB Capital улучшили рекомендации для акций производителя графических чипов до "выше рынка" с "на уровне рынка".

Капитализация Apple поднялась на 1,6%. Бумаги компании растут уже месяц подряд, а 24 января корпорации сообщила о роста квартальной прибыли более чем вдвое. При этом бумаги Apple до сих пор не стоят даже половины от их средней цены за период с 1990 года.

Акции Advanced Micro Devices подорожали на 3,7% после того, как аналитики Sanford C. Bernstein повысили рекомендации по акциям чипмейкера до "выше рынка".

В то же время по итогам торгов на 5% опустилась рыночная стоимость First Solar Inc. Эксперты Brigantine Advisors понизили рекомендации корпорации до "держать" с "покупать".

Национальный банк внес изменения в положение о работе своего депозитария по учету государственных облигаций, создав условия для неттинга ОВГЗ, что позволит физлицам продавать и покупать эти бумаги на вторичном рынке. По мнению экспертов, частным лицам будут интересны прежде всего валютные облигации правительства, так как они сейчас приносят более высокую доходность, чем банковские депозиты. По данным «i», Нацбанк уже ведет работу с комбанками, чтобы сделать максимально удобным процесс покупки валютных ОВГЗ для физлиц.

Своим решением Нацбанк разрешил участникам биржевого рынка неттинг в расчетах операций по покупке-продаже ценных бумаг, в том числе и при интернет-трейдинге (хотя это дело будущего, из-за особенности учета ОВГЗ). Неттинг позволит биржевым торговцам формировать позиции в ОВГЗ для каждого клиента, в оперативном режиме выводя сальдо их операций с ценными бумагами.

Нацбанк ожидает, что благодаря новым механизмам работы на рынке гособлигаций выиграют профессиональные участники рынка. По словам директора департамента денежно-кредитной политики НБУ Елены Щербаковой, условия работы на рынке ОВГЗ станут более демократичными. «При этом Национальный банк останется центральным депозитарием по отношению к рынку ОВГЗ, что является одной из возможностей для дальнейшего развития внутреннего денежного рынка. НБУ будет управлять им через процентные ставки, а не через установление многочисленных жестких показателей»,- отметила она.

Член НКЦБФР Алексей Петрашко констатирует, что рынок ОВГЗ являются наиболее значимым сегментом фондового рынка: за прошлый год из 240 млрд. грн. общего объема торгов 100 млрд. грн. (более 40%) составляет объем торгов гособлигациями. По его словам, со вступлением в силу указанного документа рынок получит тот инструментарий клиринга и расчета операций с гособлигациями, который, в принципе, принят и работает на многих европейских площадках. С учетом этого он выразил надежду, что рынок ОВГЗ в этом году покажет значительно лучшую ликвидность: возрастут объемы торгов, количество сделок и количество участников. «Благодаря позиции НБУ на сегодня начинает вырисовываться и эффективная модель клирингового расчета, которую можно расширить в дальнейшем с рынка государственных ценных бумаг на рынок коммерческих бумаг, деривативов и прочих»,- подчеркнул он.

Председатель Совета АУФТ Сергей Антонов также поддерживает идею о возможном распространении опыта построения такой модели на другие финансовые инструменты. «Основные преимущества новой редакции Положения - сокращение интервалов соглашения, сроков расчетов. Это должно повлечь за собой снижение расходов по обслуживанию государственного долга и накопление ликвидности - стимул для развития рынка в целом»,- считает он. Положением также предусматривается создание оперативной и надежной модели перечисления средств по результатам биржевых торгов по ОВГЗ, где для обеспечения расчетов требуется предварительное блокирование не только государственных ЦБ (как это было раньше), но и денежных средств.

Первый заместитель главы НБУ Юрий Колобов в комментарии «i» сообщил, что физлица уже сегодня могут подавать банкам - первичным дилерам Минфина - заявки на приобретение валютных ОВГЗ на аукционах Минфина. Таких, как известно, сейчас 16 - Ощадбанк, «Райффайзен Банк Аваль», «Эрсте Банк», Укргазбанк, УкрСиббанк, «УниКредит Банк», «ОТП Банк», банк «Киев», Сбербанк России, Укрэксимбанк, «ВТБ Банк», «Хрещатик», «Дельта Банк», «Надра Банк», Ситибанк и «ИНГ Банк».

Главное преимущество госбумаг перед валютными депозитами банков - их доходность. Если банки сегодня предлагают по годичным вкладам в валюте в районе 5% годовых в долларах, то по облигациям Минфина можно получить до 9,5% годовых дохода.

Немаловажное достоинство валютных облигаций - 100%-ная госгарантия возврата вложенных средств, в то время как банковские депозиты имеют гарантию от Фонда гарантирования вкладов на сумму до 150 тыс. грн. «Но не факт, что в ближайшем будущем гарантии фонда сохранятся для валютных вкладов - ведь уже не первый год ведутся разговоры о том, что государство не должно гарантировать возврат валютных депозитов в коммерческих банках»,- напоминает председатель правления Укрсоцбанка Борис Тимонькин.

До сегодняшнего дня ни банки, ни правительство на покупателей-«частников» особо не рассчитывали: ставки по государственным облигациям всегда были ниже депозитных в банках. Да и объемы средств, необходимых для приобретения валютных облигаций, были недоступны простым смертным. Но после внедрения технологии неттинга в депозитарии НБУ операции с валютными ОВГЗ станут доступны физлицам не только через банки, но и через торговцев ценными бумагами - на вторичном рынке. А деньги населения, как считают в Нацбанке, сегодня являются главным внутренним резервом, который можно использовать для обеспечения надлежащего финансирования дефицита государственного бюджета.

По словам президента Украинского аналитического центра Александра Охрименко, покупка ВОВГЗ на первичном рынке до недавнего времени была уделом банковских учреждений, которые покупали облигации большими лотами для себя и в интересах своих клиентов (прежде всего - нерезидентов). Поэтому им нужно какое-то время, чтобы перестроить свою работу с ценными бумагами.

Для частных лиц интересной (читай - выгодной) сейчас может быть покупка валютных ОВГЗ на вторичном рынке - в этом случае банк будет продавать клиенту облигации из своего портфеля. «Так как единственным платежным средством на территории Украины является гривня, то покупка ВОВГЗ на вторичном рынке будет выглядеть следующим образом: клиент будет проводить валютно-обменную операцию, продавая доллары США банку, затем получит за них гривню и уже за нее купит валюту,- объясняет Александр Охрименко.- Купить облигации непосредственно за гривню не получится, так как банк тогда не сможет закрыть сформированную валютную позицию».

Важным элементом успехов правительства и Нацбанка в деле популяризации валютных облигаций среди населения, по мнению господина Охрименко, будет создание удобного механизма покупки ВОВГЗ для «частников». Среди возможных сложностей эксперт отмечает ограничения в законодательстве об инвестиционных фондах, согласно которым паевые и корпоративные фонды не могут привлекать от резидентов валюту. Что же касается банков, то действующие регуляции Нацкомиссии по ценным бумагам предусматривают необходимость регистрации каждого отделения банка, торгующего ценными бумагами, в НКЦБФР как торговца ЦБ.

Член совета директоров фондовой биржи ПФТС Игорь Селецкий в свою очередь отмечает, что развитие рынка репо, которое, скорее всего, последует за вступлением в силу документа, предполагает создание правильной системы гарантий. Классической системой гарантий, по его мнению, является margin call, когда в случае изменения стоимости обеспечения необходимо добавлять либо деньги, либо ценные бумаги. «В случае с ОВГЗ мы пока не видим решения, как добавлять деньги, потому что в случае переоценки залогового обеспечения репо бумаги добавляют без прохождения денег, а депозитарная система НБУ построена так, что деньги без бумаг «не ходят»,- отметил он. Кроме того, господин Селецкий считает, что при имплементации Положения о депозитарной деятельности НБУ следует обратить внимание на скорость прохождения денег. «Это очень важно для банков, так как при низкой скорости прохождения существуют риски, что система не заработает»,- сказал он.

Впрочем, как сообщили «i» в Нацбанке, сейчас ведется активная работа на уровне диалога с банками, а также между финансовыми регуляторами, чтобы максимально упростить и удешевить для физлиц процесс инвестирования в ценные бумаги правительства. «Мы находимся в постоянном диалоге с банками - крупнейшими операторами рынка ОВГЗ, а также со «смежниками» из НКЦБФР,- говорит руководитель одного из департаментов Нацбанка.- Этот вопрос стоит на контроле у председателя НБУ Сергея Арбузова, так как эта программа разработана и курируется им лично».

Два трейдера Citigroup были замешаны в махинациях со ставками на мировом рынке межбанковского кредитования. Действия сотрудников нанесли банку ущерб в 50 млн евро.
Власти не раскрывают имена трейдеров банка, замешанных в незаконных действиях.

По данным издания, в махинациях принимали участие трейдер финансовых продуктов в иенах Томас Хэйес и его начальник Кристофер Сесер. Расследование установило, что трейдеры пытались манипулировать ставкой TIBOR.

Кроме того, по данным следствия, трейдер Barclays Филипп Мориоссеф был замешан в манипуляциях со ставкой межбанковского кредитования EURIBOR.

По итогам расследования, проходившего в течение последних нескольких месяцев, более десяти банковских трейдеров и брокеров были отстранены от работы, уволены или отправлены в отпуска. В незаконных действиях подозреваются сотрудники Deutsche Bank, JP Morgan Chase, Royal Bank of Scotland, Citigroup и брокерской компании ICAP.

В феврале антимонопольное ведомство Швейцарии - COMCO - начало расследование в отношении 12 финансовых компаний, подозреваемых в сговоре. Предположительно, они старались манипулировать ставками LIBOR и TIBOR. Похожие расследования начались в Великобритании и США.

Напомним, ранее крупнейший швейцарский банк UBS получил убыток в 1,3 млрд фунтов на торговле фьючерсами на индексы S&P 500, DAX и EuroStoxx. Согласно предварительным обвинениям, которые уже выдвинули 31-летнему трейдеру Квеку Адоболи, он фальсифицировал сделки с exchange traded funds (ETF) в период с октября 2008 года по сентябрь нынешнего года.

Подконтрольное бизнесмену Константину Григоришину ООО Луганское энергетическое объединение (ЛЭО) победило в конкурсе по приватизации 50% акций областной энергоснабжающей компании Винницаоблэнерго.

Стоит отметить, что изначально ЛЭО предложило за пакет 167,75 млн грн, его конкурент ООО ВС Энерджи Интернешнл Украина - 167,8 млн грн (стартовая цена акций была установлена ФГИ на уровне 167,65 млн грн).

В ходе торгов участники сделали пять шагов. В итоге ЛЭО согласилось на цену 176,2 млн грн, VS Energy не стала предлагать большую сумму за акции "Винницаоблэнерго", и ФГИ признал победу ЛЭО.

Как сообщает КоммерсантЪ-Украина в публикации "МВФ предупредил о скрытой угрозе", избежать этого можно лишь в случае ужесточения бюджетной политики - в частности, повышения налогов и тарифов на газ, а также перехода к свободному курсообразованию. Рекомендации МВФ стали гораздо жестче, поскольку ухудшение платежного баланса Украины стало очевидным, признают эксперты.

В Международном валютном фонде предупреждают, что без "применения амбициозных мер в сфере экономической политики восстановление экономики Украины и ее финансовая стабильность окажутся под угрозой". Об этом говорится в письме постоянного представителя МВФ в Украине Макса Альера первому вице-премьеру Андрею Клюеву, направленном 31 января - уже по завершении последнего раунда переговоров в США. "В последние месяцы наблюдается рост давления, в то время как низкий уровень доверия к политике страны сдерживает приток финансирования и инвестиций",- цитирует текст письма агентство УНИАН.

Для того чтобы избежать "жесткого финансового и экономического стресса", Киеву рекомендуют принять дополнительные меры по консолидации бюджета - в частности, поднять ставку налога для граждан, чьи ежемесячные доходы превышают 10 минимальных зарплат (то есть 9410 грн), с 17% до 20% (см. "Ъ" от 7 ноября 2011 года). Следует также ликвидировать "налоговые ямы" в сфере взимания НДС и специальные режимы налогообложения в отношении офшорных зон. Помимо этого, в МВФ недовольны темпами выполнения Украиной перехода на автоматическую систему возврата НДС, рекомендуя к середине года автоматически выплачивать 75% суммы возмещения.

В МВФ уверены, что даже без восстановления программы сотрудничества Украине стоит повысить цену газа для населения (на 30%) и теплокоммунэнерго (на 58%) с полным переносом этого повышения на тарифы за отопление для потребителей. Однако даже такая коррекция будет недостаточной, так как новые тарифы будут покрывать всего 25% цены газа. Поэтому нужно повышать цену на 20% каждые полгода, вплоть до выхода на себестоимость.

После долгого перерыва МВФ вновь рекомендует Нацбанку перейти к полностью свободному курсообразованию и разрешить банкам включать в расчет чистой открытой позиции 10% резервов, оформленных под траты от займов. Стоит запретить начисление процентов на нерабочие кредиты, а также разрешить перенесение налоговых потерь на будущий период на срок до пяти лет. Помимо этого, правительству рекомендуют внести изменения в закон "О банкротстве", прописав возможность внесудебного решения спора. Банк "Киев" нужно ликвидировать или слить с другим учреждением, а также воздержаться от создания государственных финансовых институтов (в частности, ипотечных и земельных учреждений).

За минувшие полгода позиция МВФ стала жестче, признают эксперты. "Всего полгода назад у нас еще был стабильный платежный баланс, а теперь всем, кроме правительства, понятно, что по итогам года он будет в большом минусе, а значит - будут сокращаться резервы НБУ. В такой ситуации рекомендации МВФ вполне логичны, а плавная девальвация гривны гораздо лучше неконтролируемого обвала, об угрозе которого говорят в фонде",- уверен президент Украинского аналитического центра Александр Охрименко. "МВФ остался верен принципам, заложенным в первоначальном меморандуме о сотрудничестве с Украиной, в том числе по выводу тарифов на газ на уровень себестоимости. Вероятно, при долгом отсутствии официальной коррекции этой программы в МВФ сочли необходимым указать неофициально на позиции, выполнение которых оставляет желать лучшего",- считает экономист "Тройка Диалог Украина" Ирина Пионтковская.

Заместитель государственного секретаря США Филипп Гордон считает, что получение Украиной очередного транша МВФ будет зависеть, в том числе, от развития демократии в этой стране.

"Я думаю, что такая увязка неизбежна. Готовность международного сообщества в его различных формах поддерживать Украину зависит от прогресса не только в экономике, но и в демократии", - сказал он в интервью телеканалу ТВі, показанном в воскресенье вечером.

По словам Ф.Гордона, как правило, МВФ сосредоточивает внимание на более узких критериях, исключительно в экономической сфере. "Но я думаю, что на самом деле, если страна явно нарушает свои демократические обязательства, международным организациям становится труднее поддерживать ее, особенно в сегодняшнем климате, где ощущается серьезная нехватка финансирования и есть много стран, которые нуждаются в поддержке", - сказал он.

Таким образом, по словам замгоссекретаря США, даже если демократия не является конкретным критерием от МВФ, "справедливо сказать, что международное сообщество будет испытывать меньше энтузиазма по поводу поддержки страны, если она также не отстаивает свои демократические обязательства".

Недропользователи Магаданской области по результатам января 2012 года увеличили добычу золота на 57% - до 789 килограммов; серебра - на 53%, до 74 тонн в сравнении с январем 2010 года, сообщили агентству "Прайм" в областном департаменте природных ресурсов.

"Все золото - рудное, из коренных месторождений. На россыпях промывочный сезон обычно начинается в апреле-мае, в зависимости от прихода тепла, и продолжается до октября", - отметили в ведомстве.

"Основная добыча сейчас ведется предприятиями ОАО "Полиметалл" в Омсукчанском (204,6 кг) и Северо-Эвенском районах - здесь в январе добыча выросла более чем в два раза (515,5 кг) за счет ввода новых месторождений в прошлом году", - добавил собеседник агентства.

Как сообщалось, в 2011 году в Магаданской области увеличили добычу золота на 7% до 18,2 тонн (585,2 тысячи унций); серебра - на 14,8% до 777,9 тонны (25,01 миллиона унций) в сравнении с 2010 годом. В структуре добычи 6,78 тонны - рудное золото (рост 17,2%), и 11,42 тонны - россыпное (рост 1,8%).

Крупнейшая золотодобывающая компания мира Barrick Gold Corp намерена выйти из капитала добывающей в России золото британской компании Highland Gold Mining Ltd (HGM).

Barrick и другой ключевой акционер HGM, Primerod, договорились о сотрудничестве по выводу инвестиций Barrick, которая владеет 20,4-процентной долей в HGM. Финансовым советником канадской корпорации утвержден HSBC Bank plc., говорится в сообщении HGM, опубликованном на Лондонской фондовой бирже.

Primerod - структура, подконтрольная представляющей интересы Романа Абрамовича Millhouse. Согласно материалам HGM, по состоянию на начало февраля ей принадлежит 32,6% золотодобывающей компании.

Торгующиеся на площадке AIM Лондонской фондовой биржи акции Highland на закрытие 10 февраля стоили 170,25 пенса за штуку. Уставный капитал компании разделен на 325 млн 222 тыс. 98 акций. Таким образом, ее капитализация составляет около 554 млн фунтов стерлингов (около $877 млн по текущему курсу). Исходя из этого, рыночная стоимость пакета Barrick может быть оценена в 113 млн фунтов ($179 млн).

Согласно материалам Highland, на 31 декабря 2011 года денежные средства и эквиваленты на балансе компании составляли $127,5 млн.

HGM в 2011 году произвела 184,102 тыс. унций (5,726 тонны) золота в эквиваленте. По итогам 2010 года она произвела 200,03 тыс. унций золота в эквиваленте - на 23% больше, чем годом ранее. Таким образом, по итогам 2011 года произошло снижение показателя на 8%. На 2012 год ориентир по добыче заявлен компанией в диапазоне 200-215 тыс. унций (порядка 6,5 тонны) золотого эквивалента.

Основные проекты HGM расположены в Хабаровском крае (Многовершинное, Белая Гора, Благодатное) и Забайкалье (Новоширокинское, Любавинское, Тасеевское), а также в Киргизии (Ункурташ). Акции компании торгуются на площадке AIM Лондонской фондовой биржи.

Основными акционерами Highland Gold Mining являются Millhouse, представляющая интересы Р.Абрамовича и его партнеров (через Primerod International Ltd контролирует 32,6%), Barrick Gold и Tremadon Ventures, бенефициарами которой являются акционеры Evraz Group Александр Абрамов и Александр Фролов. Согласно материалам компании, доля Barrick составляет 20,4%, членов совета директоров и менеджмента - 8%, остальных акционеров (free float) - 39%.

Курс евро к доллару растет в ходе торгов понедельника на фоне итогов голосования в парламенте Греции по кредитному соглашению с ЕС, которое одобрили 199 из 300 депутатов законодательного органа страны, свидетельствуют данные торгов.

По состоянию на 09.27 кв. курс евро к доллару вырос до 1,3265 доллара за евро с 1,3199 доллара за евро на закрытии торгов пятницы. К японской валюте доллар, напротив, подорожал - до 77,63 иены за доллар с 77,61 иены за доллар на закрытии предыдущих торгов. К корзине шести валют стран - основных торговых партнеров США доллар опустился на 0,35% - до 78,72 пункта.

По соглашению Греция обязуется провести реформы в государственном и частном секторе и сокращать расходы вплоть до 2015 года. Взамен страна получит финансирование ЕС на 130 миллиардов евро и программу списания долга на руках частных инвесторов (PSI), которая принесет выгоду еще примерно на 100 миллиардов евро. Только в текущем году дополнительное снижение расходов должно составить 3,3 миллиарда евро, или 1,5% ВВП. Крупнейшая статья сокращений - лекарства для государственных больниц, примерно 1 миллиард евро. Минимальная заработная плата, составлявшая 750 евро, сокращена более чем на 22%.

"Рисковые активы подскочили в цене, однако мы сохраняем осторожность, поскольку еще есть вероятность, что события пойдут не по утвержденному сценарию", - говорят аналитики RBC, который цитирует агентство MarketWatch.

Греция приняла требовавшееся от нее соглашение, но согласия Афин недостаточно для того, чтобы его реализовать. Теперь "добро" должны дать "тройка" международных кредиторов (Еврокомиссия, ЕЦБ и МВФ) и частные держатели греческого долга. Наиболее важным станет одобрение Еврогруппы, заседание которой намечено на середину текущей недели. Ряд стран еврозоны должен провести внутренние процедуры для одобрения сделки - так, германский парламент предполагает голосовать по вопросу о помощи Греции 27 февраля.